卜松波權證操作步驟及心法 :


1.把可發行權證的股票標的列出來,約300檔。

http://mops.twse.com.tw/mops/web/t111sb01


2.每天盤中看成交量選股,有單筆量大的股票即觀察:

(1)股價是否創新高或創新低?波段新高或歷史新高、波段新低或歷史新低皆可。

20日新高
http://vip.money.hinet.net/z/zk/zkf/zkResult.asp?A=x@10,a@20&B=&C=CP,SO@0&D=1&E=0&G=1&site=

20日新低
http://vip.money.hinet.net/z/zk/zkf/zkResult.asp?A=x@20,a@20&B=&C=CP,SO@1&D=1&E=0&G=1&site=

(2)符合布林軌道變盤條件?布林上軌道與下軌道收斂,表示已盤整一段時間,股價波動趨於和緩,就
是前波段籌碼正在沉澱,逐步地穩定下來,是盤整待變的階段。當一檔個股處於這樣的狀態一段時間
後,新的力量如果想介入,就會出現一個新的方向。若新勢力介入買進,股價就會強漲;反之若新勢力
想要賣出,股價就會重跌。而最重要是要有大量來配合,代表這個新勢力是一個有實力的買家或賣
家。此時在盤中若看到新主出現,推動該股盤中上漲約2%~3%時,進場試單看多,跟買認購權證;股
價若是帶量下挫2%~3%者,買認售權證看空。

http://www.wantgoo.com/stock/chart.aspx?m=b&StockNo=9136


3.只要符合(1)或(2)其中之一的股票列為標的,接著挑這些標的股之權證,主要挑槓桿倍數高、券商掛
單充足者買進。


4.看對加碼,看錯鎖單對沖:
(1)如果買進認購權證(做多)後,標的股票繼續帶量往上,加碼買進認購權證。
(2)如果買進認售權證(做空)後,標的股票繼續放量續挫,加碼買進認售權證。
(3)如果買進的權證跌破買進成本價3%~5%,買另一邊做鎖單對沖。意指若原本買認購權證,但標的
股跌下來,就買相同標的股的認售權證,此即」看錯鎖單對沖法」。


5.隔天一早清空部位,隔日沖,再另外積極尋找值得買進的股票。

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統一國際副總經理廖繼弘分享使用布林軌道變盤訊號時,可以注意的幾個重點:

(1)一定要隨時觀察新力道介入時機
(2)盤整突破後,軌道會變寬。
(3)運用強勢股順勢操作。
(4)上下乖離過大時,全數出脫。

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12.實務操作第一招:四條件選出好權證

條件一:高槓桿,一般權證常見的槓桿是3~10倍,最好是超過10倍以上的,但高槓桿通常出現在距
離到期日非常接近的權證,特別注意權證的」最後交易日」,至少要三天以上,免得明天賣不出去。

條件二:委買、賣掛單價差小,也就是委買、委賣價格檔數(ticks)差距愈小愈好。目前台股5元以下權
證每一次跳動的檔差都是0.01,根據價差比率的公式(委賣-委買)/委賣價)來算,權證價格愈高的價差
比率會愈低,所以要選單價在2~3元的權證,不要選低於1元價格的權證。

條件三:價內、外約10%,價內外代表權證履約價和價格的差距幅度,簡單判斷方式是(履約價格/現
貨價格),例如A權證的履約價格是107元,現貨價格是100元,107/100=1.07,這檔權證是價外7%;
若履約價格是90元,則該權證是價內10%。選擇價內、外10%上下者,因太價外的權證,距離標的股
票的市價很遠,又沒有內含價值(指權證放至到期日可拿回的錢,亦即價內權證才有內含價值),容易
出現股價漲、權證卻不太動的情況。而太價內的權證則是槓桿比低,不會被挑中。

條件四:好發行商,散戶在權證市場的交易對手是發行商,所以挑好發行商很重要,元大寶來、元
大、統一是前三名,掛出的委買賣價格的價差穩定,且掛單量充足,不會隨便縮單,讓你想賣可以賣
得掉。


13.實務操作第二招:看對加碼,看錯鎖單避風險。在權證市場中,單筆交易賠錢是常有的事,很多大
師是這樣說的,交易100次,對51次、錯49次,總結就是贏錢。另外,看對加碼、看錯減碼,會讓你
賺很大。


14.實務操作第三招:隔日沖銷,絕不戀棧。不管買進的部位賺或賠,隔日的9:05~9:30全部結清
場,好處是:
(1)控制風險:抱著權證隨波逐流,不但時間價值一點一滴消失,標的股票走勢無法掌控,權證的波動
會更大。
(2)把資金移到更有效率的地方。

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